지수K200 종가 — 기간 +2.01%

기간 2026-09-21~2026-09-21 K200 1,090.2 → 1,112.2 (+2.01%).

⚠ 규율: Rule: 종가 기준이다. 장중 고·저는 이 원장에 없다.

변동성VKOSPI — 42.99 (1/1일 · 기준 2026-09-21)

VKOSPI 43.56 → 42.99. 기간 변화 -0.57p.

⚠ 규율: Rule: VKOSPI 원장은 하루 늦게 갱신된다 — 기준일을 볼 것.

동일가중K200 — 시총가중 +2.01% vs 동일가중 -0.30% (1/1일 · 기준 2026-09-21)

기간 시총가중 +2.01% · 동일가중 -0.30% · 차이 -2.31%p — 시총 큰 종목이 지수를 끌었다(좁은 장). 구성종목 200개(목록 기준일 2026-09-21), 가격 불연속으로 뺀 종목·일 2건.

⚠ 규율: Rule: 동일가중은 직접 계산한 값이다(매일 재조정 · 배당 미반영 · 구성종목 목록은 최근 것 고정). 거래소 공식 동일가중지수와 재조정 주기가 다르다.

동일가중코스닥150 — 시총가중 +1.46% vs 동일가중 +1.28% (1/1일 · 기준 2026-09-21)

기간 시총가중 +1.46% · 동일가중 +1.28% · 차이 -0.18%p — 시총 큰 종목이 지수를 끌었다(좁은 장). 구성종목 150개(목록 기준일 2026-09-21), 가격 불연속으로 뺀 종목·일 2건.

⚠ 규율: Rule: 동일가중은 직접 계산한 값이다(매일 재조정 · 배당 미반영 · 구성종목 목록은 최근 것 고정). 거래소 공식 동일가중지수와 재조정 주기가 다르다.

동일가중동일가중 ÷ 시총가중 — K200 · 코스닥150

K200 60일 동안 100.0 → 128.1 · KOSDAQ 150 60일 동안 100.0 → 112.0. 선이 내려가면 평균 종목이 지수에 뒤진다는 뜻이다(소수 대형주가 지수를 만든다).

⚠ 규율: Rule: 비율의 시작점(100)은 표시 창의 첫날이다 — 수준이 아니라 기울기를 본다.

옵션외인 10월물 장부 — 만기 가치 곡선, 기간 시작 vs 끝

현재 위치 1,096.5 · 만기 2026-10-08. 기간 끝 곡선의 꼭대기는 1,260 (+339억). 수준별(시작 → 끝, 억원): 975 +64 → +29 · 1,050 +55 → +61 · 1,100 +50 → +60 · 1,150 +94 → +102 · 1,200 +188 → +193. 순계약 콜 +2,367 → +2,681 · 풋 +2,562 → +1,654.

⚠ 규율: Rule: 내재가치만이다(프리미엄 제외) — 모양과 꼭대기 위치만 읽는다. 순계약은 누적 순거래이지 보유 잔고가 아니다.

옵션외인 10월물 — 기간 행사가별 순거래

기간 합계 콜 +314 · 풋 -908계약. 가장 큰 다섯: 풋 745 -210 · 풋 1,000 -188 · 콜 1,200 +150 · 풋 1,030 -108 · 풋 875 -84.

⚠ 규율: Rule: 계약수와 금액은 반대로 갈 수 있다 — 방향은 아래 프리미엄·델타와 같이 본다.

옵션외인 10월물 — 누적 순계약 경로

콜 +2,367 → +2,681 · 풋 +2,562 → +1,654 (2026-09-18 → 2026-09-21).

⚠ 규율: Rule: 월물은 누적 시작일이 원천에 없다 — 수준이 아니라 변화만 읽는다.

옵션외인 10월물 — 누적 순프리미엄 경로

콜 +81.7 → +91.5억 · 풋 +42.9 → +34.2억. 계약 경로와 부호가 다르면 싼 외가를 팔고 비싼 등가를 산(또는 그 반대) 것이다.

⚠ 규율: Rule: 금액 시트는 체결 평단이다 — 호가·종가 평가가 아니다.

표외인 10월물 장부 그릭스 — 2026-09-18 종가 → 2026-09-21 종가

델타 +272 → +429계약 · 감마(1%당) +53 → +44 · 세타 -6.8 → -6.3억/일 · 베가 +3.1 → +2.5억/vol%p · 장부 시가 +114 → +122억.

옵션근월 등가 내재변동성 vs 실현변동성

내재 43.9 → 48.4% · 실현(10일) 30.0%. 내재 − 실현 = +18.4%p.

⚠ 규율: Rule: 내재변동성은 근월 등가 한 점이다. 만기 3거래일 전부터 다음 월물로 넘어가 그 날 계단이 생길 수 있다.

옵션위클리 옵션 감마 — 주체별 종가 장부

기간 끝(2026-09-21) 외인 +732 · 금투 -582 · 투신 -214 · 개인 +59 (1%당 델타 변화, 계약).

⚠ 규율: Rule: 09-16 이전은 금액을 그날 가격으로 나눈 근사다. 주체 귀속은 추정치.

옵션위클리 만기일 롤 — 기간 중 1번

기간 중 만기일: 09-21 만기 장부 +7,321 → 새로 산 델타 +2,752 (이전 대비 39번째 백분위).

⚠ 규율: Rule: 롤 크기로 다음 지수·선물을 맞히지는 못했다(전 구간 |t| < 2). 띠를 벗어나는지만 본다.

프로그램프로그램 순매수 — 기간 -2,815억 (1/1일 · 기준 2026-09-21)

기간 합계 -2,815억 (매수 71,505억 · 매도 74,320억). 순매수일 0/1. 일평균 -2,815억.

⚠ 규율: Rule: 프로그램 체결이 있는 종목만의 합이다(유가증권시장).

프로그램프로그램 — 삼성전자·하이닉스 vs 나머지

기간 두 종목 +5,656억 · 나머지 -8,471억. 두 종목이 합계의 반대 부호.

⚠ 규율: Rule: 두 종목이 지수 비중의 절반 가까이라 합계는 사실상 이 둘의 부호다.

프로그램프로그램 — 기간 순매수·순매도 상위 종목

순매수: 삼성전자(005930) +9,423 · 이수페타시스(007660) +570 · LG전자(066570) +292 · SK스퀘어(402340) +279 · 디아이(003160) +231 · NAVER(035420) +120 · 삼성증권(016360) +80 · 미래에셋증권(006800) +77
순매도: SK하이닉스(000660) -3,767 · 현대차(005380) -729 · 두산에너빌리티(034020) -513 · 삼성SDI(006400) -499 · LIG디펜스앤에어로스페이스(079550) -498 · 한화시스템(272210) -463 · 한화에어로스페이스(012450) -434 · 두산(000150) -396 (억원)

⚠ 규율: Rule: 종목 프로그램 순매수는 차익·비차익이 섞인 값이다.

비차익외인 비차익 순매수 — 기간 -3,225억 (1/1일 · 기준 2026-09-21)

기간 합계 -3,225억 · 순매수일 0/1 · 일평균 -3,225억.

⚠ 규율: Rule: 비차익은 바스켓 주문 전체다 — 패시브·ETF 설정·환매가 섞여 있어 방향 베팅과 같지 않다.

비차익비차익 — 기간 주체별 합계

외국인 -3,225 · 개인 -50 · 기관계 -661 · 투신 -295 · 금융투자 +122 · 연기금 등 -396 · 보험 +24 · 기타법인 -67 (억원).

⚠ 규율: Rule: 기관계는 투신·금융투자·연기금·보험을 포함한 합이다 — 더하면 이중 계산.

차익금투 차익 순매수 — 기간 +2,036억

기간 합계 +2,036억 (보고된 날 1/1). 매수차익 = 현물 매수 + 선물 매도.

⚠ 규율: Rule: 미관측일은 0 이 아니다 — 빈칸으로 둔다.

차익차익잔고(수량) — 매수차익 3,000천주 · 매도차익 2,276천주 (2026-09-21)

매수차익 2,161 → 3,000천주 · 매도차익 993 → 2,276천주 · 순 +724천주. 금액으로는 매수차익 5,899억 · 매도차익 4,473억.

⚠ 규율: Rule: 잔고 금액은 평가가 섞여 있어 수량과 같이 계산하지 않는다. 하루 변동이 큰 것은 원천 그대로다.

차익선물 베이시스(종가) — +2.94 (2026-09-21)

기간 평균 +2.94pt · 마지막 +2.94pt.

⚠ 규율: Rule: 베이시스는 금리·배당 캐리와 같이 봐야 한다. 월물이 바뀌는 주에는 계단이 생긴다.

섹터업종 수익률(시총가중) — K200 +2.01% 를 이긴 업종 3/22 (기준 2026-09-21)

상위: 의료정밀 +5.7% · 유통업 +2.4% · 전기전자 +2.4% · 금융업 +2.0%
하위: 제조 -1.6% · 철강금속 -1.6% · 서비스업 -1.5% · 운수장비 -1.5%
상위 업종을 만든 종목 — 의료정밀: 디아이 +12.7%(기여 +2.79%p), 케이씨텍 +6.1%(기여 +2.12%p), 케이씨 +8.0%(기여 +0.73%p) / 유통업: 삼성물산 +4.7%(기여 +2.50%p), 포스코인터내셔널 +0.9%(기여 +0.09%p), SK가스 +1.5%(기여 +0.03%p)
하위 업종을 만든 종목 — 제조: 퍼시스 -1.9%(기여 -0.68%p), 지누스 -3.2%(기여 -0.63%p), 현대리바트 -1.6%(기여 -0.23%p) / 철강금속: 포스코홀딩스 -1.9%(기여 -0.53%p), LIG디펜스앤에어로스페이스 -2.6%(기여 -0.50%p), 현대제철 -2.5%(기여 -0.12%p)

⚠ 규율: Rule: 수익률은 종목 종가로 직접 구성한 시총가중이다(창 시작 시총 가중 — 발행주식수 불변 근사). 가격 원장은 수정주가가 아니어서 병합·감자가 수백 %로 찍힌다 — 일간 등락이 가격제한폭(±30%)을 넘는 날은 건너뛰고 이어 붙였다.

섹터업종 안 시장폭 — 오른 종목 비율

넓게 오른 업종: 의료정밀 75% · 운수창고 50% · 금융업 43% · 서비스업 41%
좁은 업종: 종이목재 6% · 제조 12% · 건설업 18% · 철강금속 18%
업종 수익률은 +인데 오른 종목이 절반 미만(소수 종목이 끈 업종): 금융업 (업종 +2.0%, 중앙 종목 0.0%) · 부동산 (업종 +0.4%, 중앙 종목 0.0%) · 유통업 (업종 +2.4%, 중앙 종목 -0.2%) · 음식료품 (업종 0.0%, 중앙 종목 -0.3%) · 의약품 (업종 +0.5%, 중앙 종목 -0.2%) · 전기가스업 (업종 +0.4%, 중앙 종목 -0.3%) · 전기전자 (업종 +2.4%, 중앙 종목 -0.8%)

⚠ 규율: Rule: 종목 수가 5개 미만인 업종은 뺀다. 오른 종목 비율은 시총을 보지 않는다.

섹터업종별 외인 순매수 — 기간 합계 (1/1일)

상위: 전기전자 +2,530 · 금융업 +545 · 의료정밀 +87 · IT 서비스 +55
하위: 운수장비 -1,214 · 철강금속 -720 · 기계 -643 · 화학 -565 (억원)

⚠ 규율: Rule: 절대 금액은 큰 업종에 유리하다 — 아래 시총 대비 차트와 같이 본다.

섹터업종별 기관 순매수 — 기간 합계 (1/1일)

상위: 전기전자 +13,611 · 금융업 +1,469 · 화학 +252 · 유통업 +203
하위: 운수장비 -674 · IT 서비스 -402 · 기계 -183 · 통신업 -141 (억원)

⚠ 규율: Rule: 기관합계에는 금융투자(차익·ETF 헤지)가 들어 있다.

섹터업종별 개인 순매수 — 기간 합계 (1/1일)

상위: 운수장비 +1,898 · 기계 +817 · 철강금속 +434 · 건설업 +393
하위: 전기전자 -32,186 · 금융업 -2,004 · 의료정밀 -218 · 유통업 -170 (억원)

⚠ 규율: Rule: 개인은 대체로 외인·기관의 반대편이다 — 방향이 아니라 받아낸 쪽으로 읽는다.

섹터업종 수익률 × 외인 매수 강도(시총 대비)

사분면: 팔았고 내렸다 11개 · 팔았는데 올랐다 5개 · 샀고 올랐다 4개 · 샀는데 내렸다 2개. 시총 대비 가장 세게 산 업종 의료정밀 +0.17% · 통신업 +0.01% · 전기전자 +0.01% · 가장 세게 판 업종 건설업 -0.13% · 철강금속 -0.08% · 오락ㆍ문화 -0.07%.

⚠ 규율: Rule: 같은 기간의 동행이지 선후가 아니다. 업종 시총은 최종일 고정.

섹터기간별 외인 매수 강도 — 최근 8일

직전 기간과 부호가 바뀐 업종: 의료정밀 -0.01 → +0.17 · 건설업 +0.02 → -0.13 · 철강금속 0.00 → -0.08 · 부동산 +0.03 → -0.03 · IT 서비스 -0.05 → +0.01 · 통신업 -0.04 → +0.01 (%).
연속 순매수: 전기전자 2기간 · IT 서비스 1기간 · 금융업 1기간 · 연속 순매도: 서비스업 8기간 · 섬유의복 8기간 · 유통업 7기간.

⚠ 규율: Rule: 시총 대비 %라 큰 업종과 작은 업종을 같은 눈금으로 본다. 업종 시총은 최신일 고정이라 과거 기간의 분모가 조금 어긋난다.

섹터업종 수익률 — 직전 기간 대 이번 기간(지속·반전)

계속 약세 7개 · 강세 → 약세 6개 · 약세 → 강세 6개 · 계속 강세 3개. 순위 상관 +0.03 (n=22).
방향이 바뀐 업종: 유통업 -1.0% → +2.4% · 철강금속 +1.0% → -1.6% · 비금속 +1.0% → -1.3% · 건설업 +0.8% → -1.0% · 전기가스업 -1.0% → +0.4%

⚠ 규율: Rule: 두 기간의 비교 한 번이다 — 상관이 음수여도 "순환이 규칙"이라는 뜻은 아니다.

섹터상대강도 경로 — 기간 수익률 상위 3개 업종 (K200 대비, 60일)

의료정밀 60일 누적 +34.5%p (기간 +5.7%) · 유통업 60일 누적 -3.2%p (기간 +2.4%) · 전기전자 60일 누적 -7.8%p (기간 +2.4%).

⚠ 규율: Rule: 업종 지수는 첫날 시총으로 시작해 종목별로 굴려 직접 이은 것이다(가격 불연속은 건너뜀). 음영이 보고 기간.

섹터상대강도 경로 — 기간 수익률 하위 3개 업종 (K200 대비, 60일)

제조 60일 누적 +12.5%p (기간 -1.6%) · 철강금속 60일 누적 +28.3%p (기간 -1.6%) · 서비스업 60일 누적 +35.9%p (기간 -1.5%).

⚠ 규율: Rule: 업종 지수는 첫날 시총으로 시작해 종목별로 굴려 직접 이은 것이다(가격 불연속은 건너뜀). 음영이 보고 기간.

섹터K200 바스켓 섹터 순환(외인) — 사분면, 2026-09-18 → 2026-09-21

이동: 조선/기계/방산 Leading → Lagging · 지주/기타 Leading → Weakening · 통신/플랫폼 Lagging → Leading · 전자/가전/지주 Weakening → Leading · 2차전지 Lagging → Improving · 자동차/운송 Lagging → Improving · 화학/소재 Leading → Weakening · 건설/부동산 Leading → Weakening · 기타 Lagging → Improving
기간 끝 — Leading: 통신/플랫폼, 전자/가전/지주 / Weakening: 철강/비철, 지주/기타, 에너지/유틸리티, 건설/부동산, 화학/소재 / Improving: 바이오/헬스케어, 금융, 2차전지, 자동차/운송, 기타, 반도체/IT / Lagging: 조선/기계/방산
외인·금투·투신이 같이 비중을 줄인 섹터: 2차전지, 건설/부동산, 기타, 바이오/헬스케어, 자동차/운송, 전자/가전/지주, 지주/기타, 통신/플랫폼 · 같이 늘린 섹터: 없음.

⚠ 규율: Rule: 이 지도는 K200 바스켓(14개 묶음) 기준이라 위의 거래소 업종(22개)과 분류가 다르다. 강도는 순위 정규화 값이다.

SSF삼성전자 주식선물 — 외인 기간 +150,210계약 (1/1일 · 기준 2026-09-21)

기간 합계 +150,210계약 · 순매수일 1/1 · 현물 주가 +5.58%.

⚠ 규율: Rule: 두 종목은 계약 크기가 6배 넘게 달라 계약수를 서로 비교하지 않는다. 16시 확정치에는 재분류가 들어 있다.

SSFSK하이닉스 주식선물 — 외인 기간 -7,074계약 (1/1일 · 기준 2026-09-21)

기간 합계 -7,074계약 · 순매수일 0/1 · 현물 주가 +1.68%.

⚠ 규율: Rule: 두 종목은 계약 크기가 6배 넘게 달라 계약수를 서로 비교하지 않는다. 16시 확정치에는 재분류가 들어 있다.

SSF주식선물 — 기간 미결제 증감 상위(명목)

증가: 삼성전기(009150) +479 · 두산에너빌(034020) +145 · SK스퀘어(402340) +56 · 셀트리온(068270) +50 · 삼성생명(032830) +43 · 현대차(005380) +39 · 엘앤에프(066970) +36 · 한화에어로(012450) +36
감소: SK텔레콤(017670) -78 · 이수페타시(007660) -52 · SK이노베이(096770) -43 · 한전기술(052690) -29 · SK(034730) -29 · 두산(000150) -28 · 삼성SDI(006400) -23 · LG이노텍(011070) -21 (억원)

⚠ 규율: Rule: 미결제 증가는 누가 샀는지를 말하지 않는다. 만기 주에는 월물 교체로 근월 미결제가 기계적으로 줄어든다.

SSF주식선물 괴리율 중앙값 — +0.10% (2026-09-21)

286종목 중앙값. 기간 평균 +0.10%.

⚠ 규율: Rule: 괴리율은 원천 화면의 이론가 기준이다 — 배당·금리 가정은 원천 것.

수급K200 현물 — 기간 주체별 순매수 (1/1일 · 기준 2026-09-21)

외국인 +315 · 개인 -31,112 · 기관계 +14,578 · 금융투자 +12,092 · 투신 +1,245 · 연기금 -757 · 기타법인 +16,331 (억원). 코스피 전체 외인은 거래소 확정 통계로 +185억.

⚠ 규율: Rule: 기타법인에는 자사주 매입이 들어 있다. 기관계는 아래 항목의 합이라 같이 더하지 않는다. 원천은 업종별 주체 순매수 표의 K200 행이다.

수급K200 현물 — 누적 순매수 경로(60일)

60일 누적: 외국인 -476,640 · 개인 +57,278 · 기관계 +45,336 · 기타법인 +373,826 (억원).

⚠ 규율: Rule: 누적의 시작점은 임의다(표시 창의 첫날) — 기울기만 읽는다.

수급K200 선물 — 기간 외인 +4,251계약

기간 합계: 외국인 +4,251 · 금융투자 -4,098 · 투신 +210 · 개인 -294 (계약).

⚠ 규율: Rule: 16시 확정치는 전날 야간 거래를 포함한다. 선물은 회전이지 방향이 아닐 수 있다.

수급K200 선물 — 외인 일별 순매수

순매수일 1/1 · 가장 큰 매수 +4,251 · 가장 큰 매도 +4,251.

수급외인 현물 — 삼성전자·하이닉스 기간 +4,447억 (1/1일 · 기준 2026-09-21)

삼성전자 +11,160억 · SK하이닉스 -6,713억. K200 외인 현물 합계 +315억 중 두 종목이 1412%.

⚠ 규율: Rule: 두 원천의 집계 기준이 다르다(종목 = 거래소 통계, K200 합계 = HTS). 비율은 어림이다.

외국인 지분율K200 외국인 지분율(시총가중) — 40.09% (1/1일 · 기준 2026-09-21)

39.90 → 40.09% (+0.19%p).

⚠ 규율: Rule: 지분율은 주가가 움직이면 거래 없이도 바뀐다(외인이 많이 든 종목이 오르면 올라간다) — 순매수와 같이 볼 것.

외국인 지분율외국인 지분율 변화 — 시총 상위 60종목 중 상·하위

증가: 한미반도체(042700) +0.23 · LG이노텍(011070) +0.22 · LIG디펜스앤에어로스페이스(079550) +0.19 · 삼성전기(009150) +0.19 · LS ELECTRIC(010120) +0.18 · 에이피알(278470) +0.18 · SK하이닉스(000660) +0.12 · SK스퀘어(402340) +0.12
감소: 두산(000150) -0.25 · NAVER(035420) -0.18 · 삼성중공업(010140) -0.18 · 현대모비스(012330) -0.15 · HD현대(267250) -0.12 · 두산에너빌리티(034020) -0.11 · 하나금융지주(086790) -0.10 · 한화시스템(272210) -0.10 (%p)

⚠ 규율: Rule: 지분율은 발행주식수 대비 보유 비율이다. 자사주 소각이 있으면 거래 없이 올라간다.

공매도K200 공매도 잔고비율 — 0.316% (1/1일 · 기준 2026-09-21)

비율 0.320 → 0.316% · 잔고 168,844 → 169,690억.

⚠ 규율: Rule: 공매도 잔고는 이틀 늦게 확정된다 — 기간 끝 며칠이 비어 있을 수 있다. 비율은 분모(시총)가 움직여도 바뀐다.

대차대차잔고(유가증권) — 3,046.5백만주 · 164.8조원 (1/1일 · 기준 2026-09-21)

수량 3,044.9 → 3,046.5백만주 · 금액 164.6 → 164.8조원. 기간 순증(체결 − 상환) +1.6백만주.

⚠ 규율: Rule: 대차잔고는 공매도보다 훨씬 크다(대여의 대부분은 공매도가 아니다). 금액은 주가에 따라 움직이므로 수량을 본다.

대차대차 — 일별 순증(체결 − 상환)

기간 합계 +1.6백만주 · 순증일 1/1.