지수K200 종가 — 기간 +3.02%

기간 2026-09-18~2026-09-18 K200 1,058.3 → 1,090.2 (+3.02%).

⚠ 규율: Rule: 종가 기준이다. 장중 고·저는 이 원장에 없다.

변동성VKOSPI — 43.56 (1/1일 · 기준 2026-09-18)

VKOSPI 43.02 → 43.56. 기간 변화 +0.54p.

⚠ 규율: Rule: VKOSPI 원장은 하루 늦게 갱신된다 — 기준일을 볼 것.

동일가중K200 — 시총가중 +3.02% vs 동일가중 -0.18% (1/1일 · 기준 2026-09-18)

기간 시총가중 +3.02% · 동일가중 -0.18% · 차이 -3.20%p — 시총 큰 종목이 지수를 끌었다(좁은 장). 구성종목 200개(목록 기준일 2026-09-18), 가격 불연속으로 뺀 종목·일 2건.

⚠ 규율: Rule: 동일가중은 직접 계산한 값이다(매일 재조정 · 배당 미반영 · 구성종목 목록은 최근 것 고정). 거래소 공식 동일가중지수와 재조정 주기가 다르다.

동일가중코스닥150 — 시총가중 +0.22% vs 동일가중 +0.63% (1/1일 · 기준 2026-09-18)

기간 시총가중 +0.22% · 동일가중 +0.63% · 차이 +0.40%p — 종목 전반이 지수보다 더 올랐다(넓은 장). 구성종목 150개(목록 기준일 2026-09-18), 가격 불연속으로 뺀 종목·일 2건.

⚠ 규율: Rule: 동일가중은 직접 계산한 값이다(매일 재조정 · 배당 미반영 · 구성종목 목록은 최근 것 고정). 거래소 공식 동일가중지수와 재조정 주기가 다르다.

동일가중동일가중 ÷ 시총가중 — K200 · 코스닥150

K200 60일 동안 100.0 → 136.4 · KOSDAQ 150 60일 동안 100.0 → 114.6. 선이 내려가면 평균 종목이 지수에 뒤진다는 뜻이다(소수 대형주가 지수를 만든다).

⚠ 규율: Rule: 비율의 시작점(100)은 표시 창의 첫날이다 — 수준이 아니라 기울기를 본다.

옵션외인 10월물 장부 — 만기 가치 곡선, 기간 시작 vs 끝

현재 위치 1,086 · 만기 2026-10-08. 기간 끝 곡선의 꼭대기는 1,247.5 (+301억). 수준별(시작 → 끝, 억원): 975 +39 → +64 · 1,025 +53 → +63 · 1,075 +45 → +51 · 1,150 +81 → +94 · 1,200 +162 → +188. 순계약 콜 +1,368 → +2,367 · 풋 +1,497 → +2,562.

⚠ 규율: Rule: 내재가치만이다(프리미엄 제외) — 모양과 꼭대기 위치만 읽는다. 순계약은 누적 순거래이지 보유 잔고가 아니다.

옵션외인 10월물 — 기간 행사가별 순거래

기간 합계 콜 +999 · 풋 +1,065계약. 가장 큰 다섯: 콜 1,250 +268 · 풋 745 +244 · 콜 1,595 +128 · 풋 800 +120 · 풋 900 +97.

⚠ 규율: Rule: 계약수와 금액은 반대로 갈 수 있다 — 방향은 아래 프리미엄·델타와 같이 본다.

옵션외인 10월물 — 누적 순계약 경로

콜 +1,368 → +2,367 · 풋 +1,497 → +2,562 (2026-09-17 → 2026-09-18).

⚠ 규율: Rule: 월물은 누적 시작일이 원천에 없다 — 수준이 아니라 변화만 읽는다.

옵션외인 10월물 — 누적 순프리미엄 경로

콜 +64.8 → +81.7억 · 풋 +23.6 → +42.9억. 계약 경로와 부호가 다르면 싼 외가를 팔고 비싼 등가를 산(또는 그 반대) 것이다.

⚠ 규율: Rule: 금액 시트는 체결 평단이다 — 호가·종가 평가가 아니다.

표외인 10월물 장부 그릭스 — 2026-09-17 종가 → 2026-09-18 종가

델타 +202 → +272계약 · 감마(1%당) +23 → +53 · 세타 -3.1 → -6.8억/일 · 베가 +1.5 → +3.1억/vol%p · 장부 시가 +70 → +114억.

옵션근월 등가 내재변동성 vs 실현변동성

내재 41.4 → 43.9% · 실현(10일) 37.3%. 내재 − 실현 = +6.5%p.

⚠ 규율: Rule: 내재변동성은 근월 등가 한 점이다. 만기 3거래일 전부터 다음 월물로 넘어가 그 날 계단이 생길 수 있다.

옵션위클리 옵션 감마 — 주체별 종가 장부

기간 끝(2026-09-18) 외인 +903 · 금투 -653 · 투신 -251 · 개인 +16 (1%당 델타 변화, 계약).

⚠ 규율: Rule: 09-16 이전은 금액을 그날 가격으로 나눈 근사다. 주체 귀속은 추정치.

옵션위클리 만기일 롤 — 기간 중 0번

기간 중 위클리 만기일이 없다. 전체 33번의 가운데 절반은 +2,606~+3,393.

⚠ 규율: Rule: 롤 크기로 다음 지수·선물을 맞히지는 못했다(전 구간 |t| < 2). 띠를 벗어나는지만 본다.

프로그램프로그램 순매수 — 기간 +10,081억 (1/1일 · 기준 2026-09-18)

기간 합계 +10,081억 (매수 136,068억 · 매도 125,988억). 순매수일 1/1. 일평균 +10,081억.

⚠ 규율: Rule: 프로그램 체결이 있는 종목만의 합이다(유가증권시장).

프로그램프로그램 — 삼성전자·하이닉스 vs 나머지

기간 두 종목 +13,327억 · 나머지 -3,246억. 두 종목이 합계의 132%.

⚠ 규율: Rule: 두 종목이 지수 비중의 절반 가까이라 합계는 사실상 이 둘의 부호다.

프로그램프로그램 — 기간 순매수·순매도 상위 종목

순매수: SK하이닉스(000660) +16,237 · 가온전선(000500) +1,575 · 삼성전기(009150) +1,391 · LS ELECTRIC(010120) +565 · 한미반도체(042700) +559 · 셀트리온(068270) +336 · LG이노텍(011070) +311 · 대한전선(001440) +292
순매도: 삼성전자(005930) -2,910 · 두산에너빌리티(034020) -672 · 이수페타시스(007660) -607 · NAVER(035420) -587 · 두산(000150) -512 · HD현대중공업(329180) -305 · 대한항공(003490) -275 · 하나금융지주(086790) -264 (억원)

⚠ 규율: Rule: 종목 프로그램 순매수는 차익·비차익이 섞인 값이다.

비차익외인 비차익 순매수 — 기간 +7,703억 (1/1일 · 기준 2026-09-18)

기간 합계 +7,703억 · 순매수일 1/1 · 일평균 +7,703억.

⚠ 규율: Rule: 비차익은 바스켓 주문 전체다 — 패시브·ETF 설정·환매가 섞여 있어 방향 베팅과 같지 않다.

비차익비차익 — 기간 주체별 합계

외국인 +7,703 · 개인 -111 · 기관계 +297 · 투신 +211 · 금융투자 +525 · 연기금 등 -107 · 보험 -156 · 기타법인 -25 (억원).

⚠ 규율: Rule: 기관계는 투신·금융투자·연기금·보험을 포함한 합이다 — 더하면 이중 계산.

차익금투 차익 순매수 — 기간 +2,200억

기간 합계 +2,200억 (보고된 날 1/1). 매수차익 = 현물 매수 + 선물 매도.

⚠ 규율: Rule: 미관측일은 0 이 아니다 — 빈칸으로 둔다.

차익차익잔고(수량) — 매수차익 2,161천주 · 매도차익 993천주 (2026-09-18)

매수차익 3,511 → 2,161천주 · 매도차익 2,771 → 993천주 · 순 +1,168천주. 금액으로는 매수차익 4,162억 · 매도차익 1,910억.

⚠ 규율: Rule: 잔고 금액은 평가가 섞여 있어 수량과 같이 계산하지 않는다. 하루 변동이 큰 것은 원천 그대로다.

차익선물 베이시스(종가) — +2.22 (2026-09-18)

기간 평균 +2.22pt · 마지막 +2.22pt.

⚠ 규율: Rule: 베이시스는 금리·배당 캐리와 같이 봐야 한다. 월물이 바뀌는 주에는 계단이 생긴다.

섹터업종 수익률(시총가중) — K200 +3.02% 를 이긴 업종 1/22 (기준 2026-09-18)

상위: 전기전자 +4.4% · 비금속 +1.0% · 철강금속 +1.0% · 건설업 +0.8%
하위: 전기가스업 -1.0% · 유통업 -1.0% · 제조 -0.9% · 서비스업 -0.9%
상위 업종을 만든 종목 — 전기전자: 에스케이하이닉스 +6.4%(기여 +2.43%p), 삼성전자 +3.4%(기여 +1.58%p), 삼성전기 +4.4%(기여 +0.15%p) / 비금속: 동양 +30.0%(기여 +0.64%p), 아이에스동서 +5.2%(기여 +0.49%p), 아세아시멘트 +3.0%(기여 +0.25%p)
하위 업종을 만든 종목 — 전기가스업: 한국전력공사 -0.8%(기여 -0.61%p), 한국가스공사 -3.2%(기여 -0.42%p), 서울도시가스 -1.1%(기여 -0.01%p) / 유통업: 삼성물산 -1.3%(기여 -0.69%p), 포스코인터내셔널 -0.9%(기여 -0.08%p), BGF리테일 -3.6%(기여 -0.08%p)

⚠ 규율: Rule: 수익률은 종목 종가로 직접 구성한 시총가중이다(창 시작 시총 가중 — 발행주식수 불변 근사). 가격 원장은 수정주가가 아니어서 병합·감자가 수백 %로 찍힌다 — 일간 등락이 가격제한폭(±30%)을 넘는 날은 건너뛰고 이어 붙였다.

섹터업종 안 시장폭 — 오른 종목 비율

넓게 오른 업종: 의료정밀 75% · 전기전자 72% · 철강금속 63% · 건설업 61%
좁은 업종: 운수창고 12% · 전기가스업 20% · 종이목재 22% · 제조 25%
업종 수익률은 +인데 오른 종목이 절반 미만(소수 종목이 끈 업종): IT 서비스 (업종 +0.5%, 중앙 종목 -0.2%) · 금융업 (업종 +0.4%, 중앙 종목 -0.8%) · 기계 (업종 +0.6%, 중앙 종목 0.0%) · 비금속 (업종 +1.0%, 중앙 종목 0.0%) · 섬유의복 (업종 +0.5%, 중앙 종목 0.0%)

⚠ 규율: Rule: 종목 수가 5개 미만인 업종은 뺀다. 오른 종목 비율은 시총을 보지 않는다.

섹터업종별 외인 순매수 — 기간 합계 (1/1일)

상위: 전기전자 +11,134 · 건설업 +58 · 부동산 +24 · 철강금속 +6
하위: 운수장비 -1,123 · 금융업 -1,000 · IT 서비스 -530 · 기계 -509 (억원)

⚠ 규율: Rule: 절대 금액은 큰 업종에 유리하다 — 아래 시총 대비 차트와 같이 본다.

섹터업종별 기관 순매수 — 기간 합계 (1/1일)

상위: 전기전자 +12,670 · 금융업 +999 · 서비스업 +377 · 화학 +339
하위: IT 서비스 -595 · 운수창고 -32 · 기계 -29 · 전기가스업 -24 (억원)

⚠ 규율: Rule: 기관합계에는 금융투자(차익·ETF 헤지)가 들어 있다.

섹터업종별 개인 순매수 — 기간 합계 (1/1일)

상위: IT 서비스 +1,094 · 운수장비 +783 · 기계 +530 · 의약품 +323
하위: 전기전자 -39,791 · 철강금속 -282 · 건설업 -271 · 화학 -189 (억원)

⚠ 규율: Rule: 개인은 대체로 외인·기관의 반대편이다 — 방향이 아니라 받아낸 쪽으로 읽는다.

섹터업종 수익률 × 외인 매수 강도(시총 대비)

사분면: 팔았고 내렸다 12개 · 팔았는데 올랐다 6개 · 샀고 올랐다 3개 · 샀는데 내렸다 1개. 시총 대비 가장 세게 산 업종 전기전자 +0.03% · 부동산 +0.03% · 건설업 +0.02% · 가장 세게 판 업종 전기가스업 -0.08% · 서비스업 -0.07% · 오락ㆍ문화 -0.07%.

⚠ 규율: Rule: 같은 기간의 동행이지 선후가 아니다. 업종 시총은 최종일 고정.

섹터기간별 외인 매수 강도 — 최근 8일

직전 기간과 부호가 바뀐 업종: 전기전자 -0.06 → +0.03 · 기계 +0.01 → -0.05 · 운수장비 +0.02 → -0.03 · 건설업 -0.03 → +0.02 · 통신업 0.00 → -0.04 · 음식료품 +0.01 → -0.03 (%).
연속 순매수: 철강금속 2기간 · 건설업 1기간 · 부동산 1기간 · 연속 순매도: 서비스업 8기간 · 섬유의복 8기간 · 유통업 6기간.

⚠ 규율: Rule: 시총 대비 %라 큰 업종과 작은 업종을 같은 눈금으로 본다. 업종 시총은 최신일 고정이라 과거 기간의 분모가 조금 어긋난다.

섹터업종 수익률 — 직전 기간 대 이번 기간(지속·반전)

강세 → 약세 10개 · 계속 강세 7개 · 계속 약세 3개 · 약세 → 강세 2개. 순위 상관 -0.05 (n=22).
방향이 바뀐 업종: 전기전자 -0.6% → +4.4% · 운수장비 +2.4% → -0.7% · 운수창고 +1.8% → -0.6% · 서비스업 +1.0% → -0.9% · 유통업 +0.8% → -1.0%

⚠ 규율: Rule: 두 기간의 비교 한 번이다 — 상관이 음수여도 "순환이 규칙"이라는 뜻은 아니다.

섹터상대강도 경로 — 기간 수익률 상위 3개 업종 (K200 대비, 60일)

전기전자 60일 누적 -5.7%p (기간 +4.4%) · 비금속 60일 누적 +42.0%p (기간 +1.0%) · 철강금속 60일 누적 +36.4%p (기간 +1.0%).

⚠ 규율: Rule: 업종 지수는 첫날 시총으로 시작해 종목별로 굴려 직접 이은 것이다(가격 불연속은 건너뜀). 음영이 보고 기간.

섹터상대강도 경로 — 기간 수익률 하위 3개 업종 (K200 대비, 60일)

전기가스업 60일 누적 +14.0%p (기간 -1.0%) · 유통업 60일 누적 +2.1%p (기간 -1.0%) · 제조 60일 누적 +22.6%p (기간 -0.9%).

⚠ 규율: Rule: 업종 지수는 첫날 시총으로 시작해 종목별로 굴려 직접 이은 것이다(가격 불연속은 건너뜀). 음영이 보고 기간.

섹터K200 바스켓 섹터 순환(외인) — 사분면, 2026-09-17 → 2026-09-18

이동: 자동차/운송 Improving → Lagging · 에너지/유틸리티 Leading → Weakening · 철강/비철 Leading → Weakening · 기타 Improving → Lagging
기간 끝 — Leading: 조선/기계/방산, 건설/부동산, 화학/소재, 지주/기타 / Weakening: 철강/비철, 에너지/유틸리티, 전자/가전/지주 / Improving: 바이오/헬스케어, 금융, 반도체/IT / Lagging: 2차전지, 자동차/운송, 통신/플랫폼, 기타
외인·금투·투신이 같이 비중을 줄인 섹터: 2차전지, 기타, 바이오/헬스케어, 에너지/유틸리티, 자동차/운송, 전자/가전/지주, 조선/기계/방산, 지주/기타, 철강/비철, 통신/플랫폼, 화학/소재 · 같이 늘린 섹터: 없음.

⚠ 규율: Rule: 이 지도는 K200 바스켓(14개 묶음) 기준이라 위의 거래소 업종(22개)과 분류가 다르다. 강도는 순위 정규화 값이다.

SSF삼성전자 주식선물 — 외인 기간 +37,747계약 (1/1일 · 기준 2026-09-18)

기간 합계 +37,747계약 · 순매수일 1/1 · 현물 주가 +2.36%.

⚠ 규율: Rule: 두 종목은 계약 크기가 6배 넘게 달라 계약수를 서로 비교하지 않는다. 16시 확정치에는 재분류가 들어 있다.

SSFSK하이닉스 주식선물 — 외인 기간 -11,166계약 (1/1일 · 기준 2026-09-18)

기간 합계 -11,166계약 · 순매수일 0/1 · 현물 주가 +5.24%.

⚠ 규율: Rule: 두 종목은 계약 크기가 6배 넘게 달라 계약수를 서로 비교하지 않는다. 16시 확정치에는 재분류가 들어 있다.

SSF주식선물 — 기간 미결제 증감 상위(명목)

증가: 삼성전기(009150) +1,009 · 이수페타시(007660) +111 · 두산에너빌(034020) +104 · SK(034730) +79 · NAVER(035420) +74 · KB금융(105560) +67 · 이오테크닉(039030) +52 · 두산(000150) +48
감소: LIG디펜스(079550) -105 · 셀트리온(068270) -49 · LS ELECTRI(010120) -37 · POSCO 홀딩(005490) -27 · SK텔레콤(017670) -27 · JYP Ent(035900) -22 · KT(030200) -20 · 삼성생명(032830) -15 (억원)

⚠ 규율: Rule: 미결제 증가는 누가 샀는지를 말하지 않는다. 만기 주에는 월물 교체로 근월 미결제가 기계적으로 줄어든다.

SSF주식선물 괴리율 중앙값 — +0.10% (2026-09-18)

286종목 중앙값. 기간 평균 +0.10%.

⚠ 규율: Rule: 괴리율은 원천 화면의 이론가 기준이다 — 배당·금리 가정은 원천 것.

수급K200 현물 — 기간 주체별 순매수 (1/1일 · 기준 2026-09-18)

외국인 +4,070 · 개인 -34,566 · 기관계 +14,224 · 금융투자 +11,789 · 투신 +1,438 · 연기금 +638 · 기타법인 +16,392 (억원). 코스피 전체 외인은 거래소 확정 통계로 +4,609억.

⚠ 규율: Rule: 기타법인에는 자사주 매입이 들어 있다. 기관계는 아래 항목의 합이라 같이 더하지 않는다. 원천은 업종별 주체 순매수 표의 K200 행이다.

수급K200 현물 — 누적 순매수 경로(60일)

60일 누적: 외국인 -488,155 · 개인 +67,195 · 기관계 +64,082 · 기타법인 +356,611 (억원).

⚠ 규율: Rule: 누적의 시작점은 임의다(표시 창의 첫날) — 기울기만 읽는다.

수급K200 선물 — 기간 외인 +5,642계약

기간 합계: 외국인 +5,642 · 금융투자 -8,216 · 투신 +3,087 · 개인 -659 (계약).

⚠ 규율: Rule: 16시 확정치는 전날 야간 거래를 포함한다. 선물은 회전이지 방향이 아닐 수 있다.

수급K200 선물 — 외인 일별 순매수

순매수일 1/1 · 가장 큰 매수 +5,642 · 가장 큰 매도 +5,642.

수급외인 현물 — 삼성전자·하이닉스 기간 +9,072억 (1/1일 · 기준 2026-09-18)

삼성전자 -4,336억 · SK하이닉스 +13,408억. K200 외인 현물 합계 +4,070억 중 두 종목이 223%.

⚠ 규율: Rule: 두 원천의 집계 기준이 다르다(종목 = 거래소 통계, K200 합계 = HTS). 비율은 어림이다.

외국인 지분율K200 외국인 지분율(시총가중) — 39.90% (1/1일 · 기준 2026-09-18)

39.77 → 39.90% (+0.14%p).

⚠ 규율: Rule: 지분율은 주가가 움직이면 거래 없이도 바뀐다(외인이 많이 든 종목이 오르면 올라간다) — 순매수와 같이 볼 것.

외국인 지분율외국인 지분율 변화 — 시총 상위 60종목 중 상·하위

증가: 삼성중공업(010140) +0.24 · LIG디펜스앤에어로스페이스(079550) +0.21 · 한화시스템(272210) +0.18 · 한국항공우주(047810) +0.11 · 효성중공업(298040) +0.06 · 현대로템(064350) +0.06 · 한화오션(042660) +0.06 · HD현대중공업(329180) +0.04
감소: 두산(000150) -0.56 · 삼성전기(009150) -0.17 · 우리금융지주(316140) -0.14 · NAVER(035420) -0.13 · 포스코퓨처엠(003670) -0.11 · SK하이닉스(000660) -0.10 · 삼성전자(005930) -0.06 · 한국전력(015760) -0.06 (%p)

⚠ 규율: Rule: 지분율은 발행주식수 대비 보유 비율이다. 자사주 소각이 있으면 거래 없이 올라간다.

공매도K200 공매도 잔고비율 — 0.320% (1/1일 · 기준 2026-09-18)

비율 0.329 → 0.320% · 잔고 169,171 → 168,844억.

⚠ 규율: Rule: 공매도 잔고는 이틀 늦게 확정된다 — 기간 끝 며칠이 비어 있을 수 있다. 비율은 분모(시총)가 움직여도 바뀐다.

대차대차잔고(유가증권) — 3,044.9백만주 · 164.6조원 (1/1일 · 기준 2026-09-18)

수량 3,056.9 → 3,044.9백만주 · 금액 160.7 → 164.6조원. 기간 순증(체결 − 상환) -12.0백만주.

⚠ 규율: Rule: 대차잔고는 공매도보다 훨씬 크다(대여의 대부분은 공매도가 아니다). 금액은 주가에 따라 움직이므로 수량을 본다.

대차대차 — 일별 순증(체결 − 상환)

기간 합계 -12.0백만주 · 순증일 0/1.